2025년 매출 61조 원을 돌파하며 역대 최대 실적을 기록한 현대모비스가 새로운 성장 동력으로 로보틱스 사업을 본격화하고 있습니다. 전통적인 자동차 부품사의 틀을 벗어던지고 휴머노이드 로봇의 핵심 부품 공급사로 변신을 선언한 것입니다. 증권가에서는 로봇 사업이 가시화되면서 목표주가를 잇따라 상향 조정하고 있어 투자자들의 관심이 집중되고 있습니다.
CES 2026에서 공개한 로보틱스 전략
현대모비스는 2026년 1월 미국 라스베이거스에서 열린 CES 2026에서 현대차그룹의 로보틱스 사업 로드맵을 공개했습니다. 핵심은 그룹 계열사인 보스턴다이내믹스와의 전략적 협력 체계 구축입니다. 차세대 휴머노이드 로봇 ‘아틀라스’ 양산 시점에 맞춰 액추에이터를 독점 공급하기로 한 것입니다.
액추에이터, 로봇 원가의 60% 차지
액추에이터는 제어 신호를 실제 움직임으로 구현하는 핵심 구동 부품입니다. 로봇의 관절과 근육 역할을 하며, 휴머노이드 로봇 제작 원가의 약 60%를 차지합니다. 자크 자코프스키 보스턴다이내믹스 아틀라스 담당 부사장은 “액추에이터는 휴머노이드 로봇의 물리 동작을 구현하는 핵심”이라며 “현대모비스와의 협력으로 자동차 산업의 비용 경쟁력과 대량생산 역량을 확보했다”고 밝혔습니다.
자동차 부품 기술의 로봇 전환
로봇 액추에이터는 기술적으로 자동차용 전자조향시스템(EPS), 브레이크, 샤시 제어 시스템과 매우 유사합니다. 까다로운 차량용 품질 인증 기준을 만족해온 현대모비스의 경험이 로봇 사업의 조기 안정화에 결정적인 역할을 할 전망입니다. 이규석 현대모비스 사장은 “로봇 경쟁력은 온디바이스 AI, 핵심 부품의 완성도, 대량 양산 체계가 좌우한다”고 강조했습니다.
로보틱스 사업 매출 전망
현대차그룹은 2028년을 목표로 연산 3만 대 규모의 로봇 전용 공장 설립을 검토 중입니다. 현대모비스가 액추에이터를 전량 납품하게 되면 연간 6,300억 원 수준의 신규 매출이 발생합니다. 구동 시스템 전체를 턴키 방식으로 수주할 경우 연간 1조 원 이상의 매출도 기대할 수 있습니다.
100만 대 양산 시 영업이익 2.6조 원
강성진 KB증권 연구원은 “현대차그룹이 초기 생산 목표인 연간 3만 대 수준의 휴머노이드를 생산할 때 현대모비스가 창출할 영업이익은 1,221억 원”이라며 “향후 100만 대 양산 체제가 정착될 경우 연간 영업이익이 2조 6,000억 원까지 가산될 수 있다”고 추정했습니다.
글로벌 로봇 시장 800조 원 전망
글로벌 조사 기관들에 따르면 현재 약 75조 원 규모인 글로벌 로봇 시장이 연평균 17% 가까이 성장하며 2040년에는 약 800조 원대로 확대될 전망입니다. 보스턴다이내믹스의 아틀라스 개발을 총괄하는 잭 재코우스키는 “미래 로봇 시장은 현재 자동차 시장 규모를 넘어설 수 있다”고 전망했습니다.
2025년 역대 최대 실적 달성
현대모비스는 2025년 연결 기준 매출 61조 1,181억 원, 영업이익 3조 3,575억 원을 기록하며 역대 최대 경영실적을 달성했습니다. 전년 대비 매출은 6.8%, 영업이익은 9.2% 증가한 수치입니다. 매출이 60조 원을 돌파한 것은 이번이 처음입니다.
부문별 실적
A/S 부품 사업은 글로벌 수요 강세와 환율 효과가 맞물리며 매출 13조 3,180억 원으로 전년 대비 10.2% 증가했습니다. 전동화 사업에서도 미국 중심으로 현대차그룹의 전기차 생산이 늘면서 영업손익 개선 효과가 예상보다 컸습니다.
2026년 전망
2026년 영업이익 전망치는 3조 8,451억 원으로 2025년보다 14.1% 늘어날 것으로 예상됩니다. 현대모비스는 “2026년 R&D 투자는 처음으로 2조 원을 초과할 것”이라며 미래 모빌리티 경쟁력 강화에 집중할 방침을 밝혔습니다.
증권사 목표주가 및 투자의견
현대모비스의 로보틱스 사업 가시화에 증권가는 일제히 목표주가를 상향하고 있습니다. 2026년 1월 기준 27명의 애널리스트가 매수를 추천하고 있으며, 매도 의견은 0명입니다. 전반적인 투자의견은 ‘강력 매수(Strong Buy)’입니다.
주요 증권사별 목표가
- LS증권: 58만 원 (기존 48.5만 원에서 19.6% 상향)
- KB증권: 50만 원 (자동차 업종 ‘탑픽’ 선정)
- NH투자증권: 47만 원
- 한화투자증권: 44만 원
최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가는 57만 962원으로, 직전 6개월 평균 36만 909원 대비 58.2% 상승했습니다. 이는 로보틱스 사업에 대한 증권가의 기대감이 반영된 결과입니다.
주가 현황
2026년 1월 15일 기준 현대모비스(012330)는 45만 원대에 거래되고 있으며, 52주 주가 범위는 23만 2,000원에서 46만 8,500원입니다.
향후 사업 확장 계획
현대모비스는 액추에이터 공급을 시작으로 핸드그리퍼, 센서, 제어기, 배터리팩 등 로보틱스 핵심 부품으로 연구개발 범위를 확대할 계획입니다. 중장기적으로는 그룹 차원을 넘어 글로벌 로봇 시장으로 공급 범위를 넓힌다는 구상입니다.
현대차그룹 125조 투자 계획
현대차그룹은 2026년부터 2030년까지 5년간 국내에 총 125조 2,000억 원의 사상 최대 규모 투자를 단행합니다. AI 기술 고도화를 기반으로 한 로보틱스 분야에 집중 투자하며, 2028년에는 미국 조지아주 서배너에 위치한 현대차그룹 메타플랜트 아메리카(HMGMA)에 아틀라스를 우선 투입할 계획입니다.
SDV와 로봇의 시너지
SDV(소프트웨어 중심 차량) 개발 과정에서 확보되는 자율주행 AI 기술이 로봇 개발과 공통으로 활용될 수 있어 연구개발 효율성 측면에서도 구조적 우위를 점하고 있습니다. 테슬라가 휴머노이드 개발 속도를 높이는 것처럼, 현대모비스 역시 그룹 내부 시장을 기반으로 안정적인 점유율 확대가 가능하다는 분석입니다.
자주 묻는 질문
현대모비스가 보스턴다이내믹스에 공급하는 부품은 무엇인가요?
현대모비스는 휴머노이드 로봇 ‘아틀라스’에 액추에이터를 독점 공급합니다. 액추에이터는 로봇의 관절과 근육 역할을 하는 핵심 구동 부품으로, 로봇 제작 원가의 약 60%를 차지합니다.
로보틱스 사업으로 현대모비스의 예상 매출은 얼마인가요?
2028년 연 3만 대 양산 시 연간 6,300억 원의 신규 매출이 예상됩니다. 구동 시스템 전체를 턴키로 수주할 경우 1조 원 이상, 100만 대 양산 체제에서는 영업이익만 2조 6,000억 원이 가능합니다.
현대모비스의 2025년 실적은 어떠했나요?
2025년 연결 기준 매출 61조 1,181억 원, 영업이익 3조 3,575억 원으로 역대 최대 실적을 기록했습니다. 전년 대비 매출 6.8%, 영업이익 9.2% 증가했습니다.
증권사들의 현대모비스 목표주가는 얼마인가요?
2026년 1월 기준 최고 목표가는 LS증권의 58만 원이며, KB증권 50만 원, NH투자증권 47만 원, 한화투자증권 44만 원입니다. 평균 목표가는 약 42만 원대입니다.
아틀라스 로봇은 언제 양산되나요?
현대차그룹은 2028년까지 연 3만 대 규모의 보스턴다이내믹스 전용 생산 공장을 완공할 계획입니다. 미국 조지아주 메타플랜트 아메리카(HMGMA)에 우선 투입될 예정입니다.
현대모비스의 로보틱스 사업 확장 계획은 무엇인가요?
액추에이터를 시작으로 핸드그리퍼, 센서, 제어기, 배터리팩 등 로봇 핵심 부품으로 연구개발 범위를 확대합니다. 중장기적으로 그룹 외부 글로벌 로봇 시장으로 공급 범위를 넓힐 계획입니다.
글로벌 로봇 시장 규모는 어느 정도인가요?
글로벌 조사 기관들에 따르면 현재 약 75조 원 규모인 로봇 시장이 연평균 17% 성장하여 2040년에는 약 800조 원대로 확대될 전망입니다.
마무리
현대모비스는 전통적인 자동차 부품사에서 로보틱스 핵심 기업으로 변모하고 있습니다. 보스턴다이내믹스와의 협력을 통해 휴머노이드 로봇 시장에 진출했으며, 2028년 양산 체제 구축 시 최대 1조 원 이상의 신규 매출이 기대됩니다. 2025년 역대 최대 실적을 달성한 데 이어 로보틱스 사업이 가시화되면서 증권가의 목표주가도 잇따라 상향되고 있습니다.
현대모비스 투자를 고려한다면 로보틱스 사업의 진행 상황과 함께 2026년 실적 발표, 아틀라스 양산 일정 등을 주기적으로 확인하시기 바랍니다. 다만 투자 결정은 개인의 투자 성향과 리스크 허용 범위를 고려하여 신중하게 내리시길 권장합니다.